BaaS gaat een cruciale fase in: anticiperen op veranderingen in het landschap
Banking-as-a-Service (BaaS) heeft geleid tot belangrijke transformaties, wordt geprezen als een katalysator voor innovatie, terwijl het onder de loep wordt genomen vanwege het potentiële bereik ervan. Verschillende BaaS-entiteiten onderhandelen over de grens tussen vooruitgang en opportunisme en worstelen met dreigende regelgevingscomplexiteit , volgens The Fintech Times .
Michael Galvin, Chief Commercial Officer en mede-oprichter van Toqio, een wereldwijd financieel platform met een fintech- geschiedenis, duikt in deze fijne kneepjes.
Aanpassingen in de regelgeving hebben geleid tot de opkomst van aanbieders van banking-as-a-service, waardoor het financiële domein de afgelopen tien jaar een nieuwe vorm heeft gekregen. De golf van challenger-banken, neobanken en embedded finance- enablers had tot doel een revolutie teweeg te brengen in de markt voor financiële dienstverlening. Er is echter een verschuiving opgetreden; ooit geprezen pioniers, gebouwd op BaaS-providers, lijken nu opportunisten die op een golf rijden.
De innovaties die ze voorstonden en de regelgeving die hun groei bevorderde, kunnen nu hun ondergang worden. Verklaren dat BaaS op een kruispunt staat, is een understatement - het paradigma van de BaaS-infrastructuur zal ongetwijfeld ingrijpend veranderen.
De financiering voor opkomende fintech-ondernemingen is afgenomen. Regelgevers verstevigen hun greep, wat een duidelijke afkeer aangeeft van ongekwalificeerde spelers in hun sector. Hun bedoeling om het tempo van de markt te vertragen is duidelijk. Het onbekende gebied is de richting die de BaaS-markt zal inslaan. Zal het business as usual zijn met minder kanshebbers? Zullen gevestigde spelers de kans benutten om rivalen te verslaan? Staat fintech-innovatie op het punt om te worden overschaduwd door de opkomst van AI ?
Volgens een recent rapport van WhiteSight getiteld " The State of Banking-as-a-Service in the UK & Europe ", in opdracht van Toqio, houdt het potentieel voor BaaS in Europa de belofte in van een revolutionaire transformatie in de financiële dienstensector. Er is verandering gaande, die in een stroomversnelling komt, wat duidt op een snelle evolutie van zowel BaaS- als BaaS-gestuurde bedrijfsmodellen.
Het rapport belicht twee belangrijke marktopeningen in het financiële domein: embedded finance en fintechs. De eerste heeft betrekking op het integreren van financiële diensten in het klanttraject van niet-financiële bedrijven met omvangrijke klantenbestanden, zoals die in de detailhandel en e-commerce . Bij dat laatste gaat het om gespecialiseerde fintechs die via technologie- en businessmodelinnovaties financiële producten op maat aanbieden aan specifieke klantsegmenten.
Een uitgesproken opleving van BaaS in heel Europa is duidelijk. Terwijl een handvol grote spelers de Europese BaaS-scène domineren in termen van marktaandeel, breiden middelgrote tot grote gevestigde banken geleidelijk hun voetafdruk uit door samen te werken met technologieproviders om nieuwe proposities aan te bieden.
Het BaaS-landschap in Europa en het VK evolueert snel, gedreven door een mix van spelers, regelgeving en een bloeiend financieel ecosysteem . De markt is de afgelopen drie jaar enorm gegroeid, met een aantal beginnende fintechs die zich buiten Europa en het VK uitbreiden, gevolgd door regionale spelers die zich op lokale markten richten. Nu is een inkrimping van deze expansie duidelijk, nu de financiering krapper wordt en banken hun BaaS- of open bankoplossingen introduceren.
Hoewel BaaS van oudsher innovatie in een vroeg stadium mogelijk heeft gemaakt, verschuift de rol ervan naarmate er de komende jaren minder jonge bedrijven op de markt komen. Aangezien gevestigde bedrijven buiten de financiële wereld BaaS verkennen, zal dit de samenstelling van de markt veranderen. Verwacht een consolidatie rond volwassenheid, wat mogelijk kan leiden tot de overname of het faillissement van kleinere regionale spelers. Gevestigde banken zullen een centrale rol spelen door gebruik te maken van hun balansen en compliance-infrastructuur om grotere marktdeelnemers een toevluchtsoord te bieden.
De betekenis van BaaS is blijvend. In plaats van slechts een neobank-kanaal te zijn, zal zijn ware kracht naar voren komen naarmate het evolueert naar ingebedde financiering. Anticipeer de komende jaren op een overvloed aan nieuwe use cases en innovatieve implementaties van financiële diensten in diverse sectoren, van fabrikanten tot FMCG-retailers tot distributiebedrijven.